山鹰纸业：2019年半年度报告

2019年半年度报告 1 / 199 公司代码：600567 公司简称：山鹰纸业 债券代码：110047 债券简称：山鹰转债 山鹰国际控股股份公司 2019年半年度报告 2019年半年度报告 2 / 199 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 本半年度报告未经审计。 四、 公司负责人吴明武、主管会计工作负责人石春茂及会计机构负责人（会计主管人员）石春茂声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 不适用 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告所涉及的公司未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、 重大风险提示 详见本报告“第四节 经营情况的讨论与分析”中的“二、其他披露事项之（二）可能面对的风险”。 十、 其他 □适用 √不适用 2019年半年度报告 3 / 199 目录 第一节 释义 ..................................................................................................................................... 4 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 4 第三节 公司业务概要 ..................................................................................................................... 7 第四节 经营情况的讨论与分析 ..................................................................................................... 9 第五节 重要事项 ........................................................................................................................... 18 第六节 普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 39 第七节 优先股相关情况 ............................................................................................................... 43 第八节 董事、监事、高级管理人员情况 ................................................................................... 43 第九节 公司债券相关情况 ........................................................................................................... 45 第十节 财务报告 ........................................................................................................................... 50 第十一节 备查文件目录 ................................................................................................................. 199 2019年半年度报告 4 / 199 第一节 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 泰盛实业 指 福建泰盛实业有限公司 公司、本公司、山鹰纸业、山鹰 指 山鹰国际控股股份公司 浙江山鹰 指 浙江山鹰纸业有限公司 联盛纸业 指 福建省联盛纸业有限责任公司 华中山鹰 指 山鹰华中纸业有限公司 环宇国际 指 Cycle Link International Holdings Limited环宇集团国际控股有限公司 WPT 指 Waste Paper Trade C.V.及子公司 北欧纸业 指 Nordic Paper Holding AB及子公司 凤凰纸业 指 Phoenix Paper Wickliffe LLC 山鹰资本 指 山鹰投资管理有限公司 云印技术 指 云印技术(深圳)有限公司 12山鹰债 指 安徽山鹰纸业股份有限公司2012年公司债券 16山鹰债 指 安徽山鹰纸业股份有限公司2016年公司债券 报告期 指 2019年1月1日至2019年6月30日 元、万元、亿元 指 人民币元、万元、亿元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 山鹰国际控股股份公司 公司的中文简称 山鹰纸业 公司的外文名称 SHANYING INTERNATIONAL HOLDINGS CO.,LTD. 公司的外文名称缩写 SHANYING PAPER 公司的法定代表人 吴明武 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 吴星宇 黄烨 联系地址 上海市杨浦区安浦路645号滨江国际6号楼 上海市杨浦区安浦路645号滨江国际6号楼 电话 021-62376587 021-62376587 传真 021-62376799 021-62376799 电子信箱 stock@shanyingpaper.com stock@shanyingpaper.com 2019年半年度报告 5 / 199 三、 基本情况变更简介 公司注册地址 安徽省马鞍山市勤俭路3号 公司注册地址的邮政编码 243021 公司办公地址 上海市杨浦区安浦路645号滨江国际6号楼 公司办公地址的邮政编码 200082 公司网址 https://www.shanyingintl.com 电子信箱 stock@shanyingpaper.com 四、 信息披露及备置地点变更情况简介 公司选定的信息披露报纸名称 《上海证券报》、《中国证券报》、《证券时报》 登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司半年度报告备置地点 公司证券部 五、 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 山鹰纸业 600567 / 六、 其他有关资料 √适用 □不适用 公司第七届董事会第二十一次会议和2018年年度股东大会审议通过了关于公司公开发行可转换公司债券的有关议案，并聘请平安证券股份有限公司担任此次公开发行可转换公司债券的保荐机构。根据中国证监会《证券发行上市保荐业务管理办法》的相关规定，公司终止与原保荐机构国金证券股份有限公司的保荐协议，尚未完成的持续督导工作由平安证券股份有限公司承接。具体内容刊登于2019年6月5日的《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）（公告编号：临2019-062）。 七、 公司主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 本报告期 （1－6月） 上年同期 本报告期比上年同期增减(%) 营业收入 11,169,851,762.63 11,954,012,577.33 -6.56 归属于上市公司股东的净利润 925,163,014.94 1,706,002,303.98 -45.77 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 805,479,873.39 1,485,814,750.14 -45.79 经营活动产生的现金流量净额 547,896,652.66 2,422,345,280.75 -77.38 2019年半年度报告 6 / 199 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增减(%) 归属于上市公司股东的净资产 13,840,438,545.33 13,181,374,110.08 5.00 总资产 39,529,543,684.16 35,906,366,159.67 10.09 (二) 主要财务指标 主要财务指标 本报告期 （1－6月） 上年同期 本报告期比上年同期增减(%) 基本每股收益（元／股） 0.2023 0.3733 -45.81 稀释每股收益（元／股） 0.1666 0.3733 -55.37 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股） 0.1761 0.3251 -45.83 加权平均净资产收益率（%） 6.81 15.22 减少8.41个百分点 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） 5.93 13.26 减少7.33个百分点 公司主要会计数据和财务指标的说明 √适用 □不适用 本期净利润、每股收益、加权平均净资产收益率较上年同期下降，主要系公司箱板原纸毛利减少的影响。一方面，受2018年二季度市场表现强势影响，2019年上半年箱板原纸毛利率较上年同期下降4.79个百分点；另一方面，市场整体观望气氛浓厚，公司有针对性地调整了销售策略，控制接受价格偏低的业务订单，从而导致箱板原纸的销售规模下降。综合上述毛利率和销售规模两方面的影响，2019年上半年公司总体业绩低于上年同期。 八、 境内外会计准则下会计数据差异 □适用 √不适用 九、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 金额 非流动资产处置损益 -4,287,446.39 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 128,898,723.50 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 20,363,130.37 2019年半年度报告 7 / 199 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -1,629,603.35 少数股东权益影响额 -101,048.38 所得税影响额 -23,560,614.20 合计 119,683,141.55 十、 其他 □适用 √不适用 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 （一） 主要业务及经营模式说明 山鹰纸业是一家集再生纤维回收、工业及特种纸生产、包装印刷、能源环保、